泛亞騙局事件的核心源于其名為“日金寶”的投資產(chǎn)品，該產(chǎn)品以高收益和即時到賬的特性吸引了眾多投資者。然而，從2015年4月起，投資者的資金便開始遭遇困境，取款受限，進而發(fā)展為賬戶資金被凍結。隨著事態(tài)升級，泛亞的運營模式被質疑為龐氏騙局，涉及非法挪用資金和不規(guī)范經(jīng)營行為。昆明市人民政府在2015年12月的通報中確認了其涉嫌違法犯罪，公安機關隨后展開刑事偵查。

龐氏騙局，源于查爾斯·龐茲的投機行為，是一種利用新投資人的資金支付舊投資者回報的詐騙手段，實質上是拆東墻補西墻。1919年，龐茲策劃的騙局中，他承諾三個月40%的回報，用新投資者的錢支付早期投資者，看似盈利豐厚，但最終導致大量投資者損失。泛亞事件的演變，正是這種詐騙模式在中國金融市場的具體體現(xiàn)，它以高額回報為誘餌，最終導致投資者血本無歸。