法律主觀：

根據(jù)《 公司法 》的規(guī)定，我國債券發(fā)行的主體，主要是公司制企業(yè)和國有企業(yè)。企業(yè)發(fā)行債券的條件是： 1． 股份有限公司 的凈資產(chǎn)額不低于人民幣3000萬元， 有限責(zé)任公司 的凈資產(chǎn)額不低于人民幣6000萬元。 2．累計債券總額不超過凈資產(chǎn)的40%. 3．公司3年平均可分配利潤足以支付公司債券1年的利息。 4．籌資的資金投向符合國家的產(chǎn)業(yè)政策。 5．債券利息率不得超過國務(wù)院限定的利率水平。 6．其他條件。

法律客觀：

《中華人民共和國證券法》第十五條 公開發(fā)行公司債券，應(yīng)當符合下列條件： （一）具備健全且運行良好的組織機構(gòu)； （二）最近三年平均可分配利潤足以支付公司債券一年的利息； （三）國務(wù)院規(guī)定的其他條件。 公開發(fā)行公司債券籌集的資金，必須按照公司債券募集辦法所列資金用途使用；改變資金用途，必須經(jīng)債券持有人會議作出決議。公開發(fā)行公司債券籌集的資金，不得用于彌補虧損和非生產(chǎn)性支出。 上市公司發(fā)行可轉(zhuǎn)換為股票的公司債券，除應(yīng)當符合第一款規(guī)定的條件外，還應(yīng)當遵守本法第十二條第二款的規(guī)定。但是，按照公司債券募集辦法，上市公司通過收購本公司股份的方式進行公司債券轉(zhuǎn)換的除外。

智能法律助手 法行寶 AI智能咨詢 法律計算器 法律意見書 法律文書 去提問 上市公司債券發(fā)行要公告嗎 公司債券在哪發(fā)行 債券發(fā)行時間怎么查找 債券發(fā)行時間是多少 為你推薦 債券發(fā)行時間怎么查找 可轉(zhuǎn)債券當然可以上市買賣，一般發(fā)行后半個月左右就會上市買賣了。債券發(fā)行起始日期是指債券發(fā)行的時間，債券上市公告日是指債券可以進行購買的時間。非公開發(fā)行股票提交證監(jiān)會受理到審核批準沒有具體的時間表，可參考IPO審核流程。因為在《上市公司非公開發(fā)行股票實施細則》和《市公司重大資產(chǎn)重組管理辦法》內(nèi)容中并沒有具體規(guī)定證監(jiān)會必須要在多少時間內(nèi)予以批復(fù)非公開發(fā)行申請，只有中國證監(jiān)會按照《管理辦法》規(guī)定的程序?qū)徍朔枪_發(fā)行股票申請。一、企業(yè)債券與公司債券的主要區(qū)別有幾個方面：第一，發(fā)行主體的差別。公司債券是由股份有限公司或有限責(zé)任公司發(fā)行的債券，因此，非公司制企業(yè)不得發(fā)行公司債券。企業(yè)債券是由中央政府部門所屬機構(gòu)、國有獨資企業(yè)或國有控股企業(yè)發(fā)行的債券，它對發(fā)債主體的限制比公司債券狹窄得多。第二，發(fā)債資金用途的差別。公司債券是公司根據(jù)經(jīng)營運作具體需要所發(fā)行的債券，它的主要用途包括固定資產(chǎn)投資、技術(shù)更新改造、改善公司資金來源的結(jié)構(gòu)、調(diào)整公司資產(chǎn)結(jié)構(gòu)、降低公司財務(wù)成本、支持公司并購和資產(chǎn)重組等。在中國的企業(yè)債券中，發(fā)債資金的用途主要限制在固定資產(chǎn)投資和技術(shù)革新改造方面，并與政府部門審批的項目直接相聯(lián)。第三，信用基礎(chǔ)的差別。在市場經(jīng)濟中，發(fā)債公司的資產(chǎn)質(zhì)量、經(jīng)營狀況、盈利水平和可持續(xù)發(fā)展能力等是公司債券的信用基礎(chǔ)。由于各家公司的具體情況不盡相同，所以，公司債券的信用級別也相差甚多，與此對應(yīng)，各家公司的債券價格和發(fā)債成本有著明顯差異。雖然運用擔(dān)保機制可以增強公司債券的信用級別，但這一機制不是強制規(guī)定的。與此不同，中國的企業(yè)債券，不僅通過國有機制貫徹了政府信用，而且通過行政強制落實著擔(dān)保機制，以至于企業(yè)債券的信用級別與其他政府債券大同小異。第四，管制程序的差別。在市場經(jīng)濟中，公司債券的發(fā)行通常實行登記注冊制，即只要發(fā)債公司的登記材料符合法律等制度規(guī)定，監(jiān)管機關(guān)無權(quán)限制其發(fā)債行為。在這種背景下，債券市場監(jiān)管機關(guān)的主要工作集中在審核發(fā)債登記材料的合法性、嚴格債券的信用評級、監(jiān)管發(fā)債主體的信息披露和債券市場的活動等方面。但中國企業(yè)債券的發(fā)行中，發(fā)債需經(jīng)國家發(fā)展改革委報國務(wù)院審批，由于擔(dān)心國有企業(yè)發(fā)債引致相關(guān)對付風(fēng)險和社會問題，所以，在申請發(fā)債的相關(guān)資料中，不僅要求發(fā)債企業(yè)的債券余額不得超過凈資產(chǎn)的40％，而且要求有銀行予以擔(dān)保，以做到防控風(fēng)險的萬無一失；一旦債券發(fā)行，審批部門就不再對發(fā)債主體的信用等級、信息披露和市場行為進行監(jiān)管了。這種只管生、不管行的現(xiàn)象，說明了這種管制機制并不符合市場機制的內(nèi)在要求。第五，市場功能的差別。在發(fā)達國家中，公司債券是各類公司獲得中長期債務(wù)性資金的一個主要方式，在20世紀80年代后，又成為推進金融脫媒和利率市場化的一支重要力量。在中國，由于企業(yè)債券實際上屬政府債券，它的發(fā)行受到行政機制的嚴格控制，不論在眾多的企業(yè)融資中還是在金融市場和金融體系中，它的作用都微乎其微。二、私募發(fā)行的發(fā)行地（一）私募發(fā)行是指面向少數(shù)特定的投資者發(fā)行債券，一般以少數(shù)關(guān)系密切的單位和個人為發(fā)行對象，不對所有的投資者公開出售。具體發(fā)行對象有兩類：機構(gòu)投資者，如大的金融機構(gòu)或是與發(fā)行者有密切業(yè)務(wù)往來的企業(yè)等；個人投資者，如發(fā)行單位自己的職工，或是使用發(fā)行單位產(chǎn)品的用戶等。（二）私募發(fā)行一般多采取直接銷售的方式，不經(jīng)過證券發(fā)行中介機構(gòu)，不必向證券管理機關(guān)辦理發(fā)行注冊手續(xù)，可以節(jié)省承銷費用和注冊費用，手續(xù)比較簡便。但是私募債券不能公開上市，流動性差，利率比公募債券高，發(fā)行數(shù)額一般不大。 吳莉律師 執(zhí)業(yè)4年 資質(zhì)認證 2022-11-24 債券發(fā)行時間是多少 發(fā)行公司債券的時間是一般發(fā)行后半個月左右就會上市買賣了。發(fā)行債券的主要程序有：1、作出決議或決定；2、申請發(fā)行；3、發(fā)行公司債券的批準；4、公告募集辦法；5、公司債券的載明事項；6、公司債券存根簿。一、擅自發(fā)行公司債券罪既遂怎么判刑?擅自發(fā)行公司債券罪既遂會這樣判刑：未經(jīng)國家有關(guān)主管部門批準，擅自發(fā)行公司債券，數(shù)額巨大、后果嚴重或者有其他嚴重情節(jié)的，處五年以下有期徒刑或拘役，并處或單處非法募集資金金額百分之一以上百分之五以下罰金。單位犯罪的，對單位判處罰金，并對其直接負責(zé)的主管人員和其他直接責(zé)任人員，處五年以下有期徒刑或拘役。二、可轉(zhuǎn)換公司債怎么理解可轉(zhuǎn)換公司債是指債券持有人可按照發(fā)行時約定的價格將債券轉(zhuǎn)換成公司的普通股票的債券。若債券持有人不想轉(zhuǎn)換，則可以繼續(xù)持有債券，直到償還期滿時收取本金和利息，或者在流通市場出售變現(xiàn)。可轉(zhuǎn)換公司債是一種可以在特定時間、按特定條件轉(zhuǎn)換為普通股票的特殊企業(yè)債券。上市公司經(jīng)股東大會決議可以發(fā)行可轉(zhuǎn)換為股票的公司債券，并在公司債券募集辦法中規(guī)定具體的轉(zhuǎn)換辦法。三、向合格投資者發(fā)行公司債券有哪些條件向合格投資者發(fā)行公司債券的條件有：1、股份有限公司凈資產(chǎn)不低于人民幣三千萬元，有限責(zé)任公司凈資產(chǎn)不低于人民幣六千萬元；2、累計債券總額不得超過凈資產(chǎn)的百分之四十；3、公司三年的平均可分配利潤足以支付公司債券一年的利息；4、資金投入符合國家產(chǎn)業(yè)政策；5、債券利息率不得超過國務(wù)院規(guī)定的利率水平。法律規(guī)定，公司債券是指公司依照法定程序發(fā)行、約定在一定期限還本付息的有價證券。公司發(fā)行公司債券應(yīng)當符合法律規(guī)定的發(fā)行條件。【本文關(guān)聯(lián)的相關(guān)法律依據(jù)】《中華人民共和國公司法》第一百五十三條本法所稱公司債券，是指公司依照法定程序發(fā)行、約定在一定期限還本付息的有價證券。公司發(fā)行公司債券應(yīng)當符合《中華人民共和國證券法》規(guī)定的發(fā)行條件。第一百五十五條公司以實物券方式發(fā)行公司債券的，必須在債券上載明公司名稱、債券票面金額、利率、償還期限等事項，并由法定代表人簽名，公司蓋章。 王煥坤律師 執(zhí)業(yè)4年 資質(zhì)認證 2022-12-14 上市公司債券發(fā)行要公告嗎 需要。首先，公司債券作為一種證券，它不是一般的物品或商品，而是能夠證明經(jīng)濟權(quán)益的法律憑證。證券是各類可取得一定收益的債權(quán)及財產(chǎn)所有權(quán)憑證的統(tǒng)稱，是用來證明證券持有人擁有和取得相應(yīng)權(quán)益的憑證。其次，公司債券是有價證券，它反映和代表了一定的經(jīng)濟價值，并且自身帶有廣泛的社會接受性，一般能夠轉(zhuǎn)讓，作為流通的金融性工具。因此，從這個意義上說，有價證券是一種所有權(quán)憑證，一般都須標明票面金額，證明持券人有權(quán)按期取得一定收入，并可自由轉(zhuǎn)讓和買賣，其本身沒有價值，但它代表著一定量的財產(chǎn)權(quán)利。持有者可憑其直接取得一定量的商品、貨幣或是利息、股息等收入。由于這類證券可以在證券市場上買賣和流通，客觀上具有了交易價格。一、上市公司發(fā)行債券是利好還是利空1、要看該公司發(fā)行債券的目的，是為了擴大經(jīng)營，還是彌補在經(jīng)營上財務(wù)的漏洞。2、如發(fā)的債息低于銀行貸款就是利好，反之就構(gòu)成壓力。一般來說，能取得發(fā)債的公司還是相對優(yōu)質(zhì)的公司，在牛市環(huán)境下，任何事情都被看成利好。公司發(fā)行可轉(zhuǎn)債是上市公司的一種融資方式，一般是公司有較好的開發(fā)項目，暫無資金采取的一種有效措施。二、發(fā)行債券融資優(yōu)缺點發(fā)行債券的優(yōu)缺點介于上市和銀行借款之間，也是一種實用的融資手段，但關(guān)鍵是選好發(fā)債時機。選擇發(fā)債時機要充分考慮對未來利率的走勢預(yù)期。債券種類很多，國內(nèi)常見的有企業(yè)債券和公司債券以及可轉(zhuǎn)換債券。企業(yè)債券要求較低，公司債券要求則相對嚴格，只有國有獨資公司、上市公司、兩個國有投資主體設(shè)立的有限責(zé)任公司才有發(fā)行資格，并且對企業(yè)資產(chǎn)負債率以及資本金等都有嚴格限制。可轉(zhuǎn)換債券只有重點國有企業(yè)和上市公司才能夠發(fā)行。采用發(fā)行債券的方式進行融資，其好處在于還款期限較長，附加限制少，資金成本也不太高，但手續(xù)復(fù)雜，對企業(yè)要求嚴格，而且我國債券市場相對清淡，交投不活躍，發(fā)行風(fēng)險大，特別是長期債券，面臨的利率風(fēng)險較大，而又欠缺風(fēng)險管理的金融工具。 王長玉律師 執(zhí)業(yè)16年 資質(zhì)認證 2022-11-24